fbpx

DeFi 101: руководство для инвесторов в Crypto

Знаете ли вы, что в криптопространстве растет движение, которое позволяет вам заимствовать, одалживать или получать страховку в течение нескольких минут децентрализованным способом?

Верно.

Движение DeFi (децентрализованные финансы) вот уже несколько лет является одной из самых горячих тем в индустрии криптовалют.

И это неудивительно. DeFi представляет собой мощную концепцию, которая удовлетворяет и, возможно, превосходит первоначальную цель Bitcoin. А именно – создание децентрализованной одноранговой (P2P) платежной системы.

С общей рыночной капитализацией в 1,11 миллиарда долларов индустрия децентрализованных финансов быстро развивается. С 1 января 2018 года рынок DeFi вырос более чем на 2160%.

Но что такое DeFi, и как он мог расти так быстро?

Эти вопросы важны для инвесторов в криптовалюту, поскольку многие монеты, перечисленные на AAX, получают большую часть своей ценности и полезности на основе событий, произошедших в этой области.

Что такое DeFi?

DeFi относится к движению, которое включает в себя набор финансовых услуг (например, торговля, кредитование, заимствование, платежи). Эти сервисы используют децентрализованную инфраструктуру для работы в форме цепочки блоков и интеллектуальных контрактов.

Традиционная платежная индустрия централизованна по своей природе, что часто приводит к появлению неэффективных продуктов и услуг и требует определенной степени доверия, возможно, неоправданного, к таким центральным институтам.

Подумайте об этом: чтобы подать заявку на кредит, вы должны посетить банк и предоставить несколько документов. Затем придется ждать недели, пока финансовое учреждение рассмотрит документы и решит судьбу вашей заявки на кредит.

С другой стороны, DeFi предоставляет глобальный доступ к децентрализованной альтернативе традиционным финансовым услугам, таким как торговля, страхование, сбережения и кредиты, любому человеку в мире.

Чтобы получить доступ к этим услугам, не нужно подавать документы и ждать дни, пока поставщик услуг рассмотрит вашу заявку на кредит.

Вместо этого вам нужен только смартфон или настольное устройство с активным подключением к Интернету. Просто откройте приложение, укажите средства, которые вы хотите заимствовать, и сервис автоматически соединит вас с кредитором, готовым одолжить вам деньги.

Каковы основные характеристики DeFi dApps?

Мы создали для вас таблицу, чтобы проиллюстрировать основные функции децентрализованных приложений DeFi (dApps), а также основные отличия от традиционных финансовых услуг.

Какие услуги предоставляют DeFi dApps?

В этом разделе мы рассмотрим наиболее распространенные продукты и услуги в децентрализованном финансовом пространстве.

Кредитование и заимствование

В настоящее время продукты заимствования и кредитования являются самыми популярными приложениями на рынке DeFi.

Два крупнейших DeFi dApps (по рыночной капитализации) – MakerDAO и Compound Finance – имеют общую долю рынка 77,5%.

Эти платформы позволяют людям либо занимать средства, используя свою криптовалюту в качестве обеспечения, либо зарабатывать проценты, передавая свои цифровые активы другим пользователям.

Лучшие платформы, такие как Maker и Compound, имеют другие продукты в своих dApps (например, stablecoins) и доступ к другим сервисам DeFi.

Примеры кредитования и заимствования продуктов DeFi:

MakerDAO: децентрализованная кредитная платформа.

Сложное финансирование: алгоритмический протокол денежного рынка.

InstadApp: интуитивно понятный интерфейс поверх MakerDAO, помогающий пользователям, которым не хватает необходимого технического и финансового опыта.

Децентрализованные биржи (DEX)

Децентрализованные биржи (DEX) стремятся эмулировать услуги централизованных бирж, используя умные контракты для работы без управления пользовательскими средствами.

Поскольку интеллектуальные контракты автоматически сопоставляют покупателей и продавцов, преимущество децентрализованных обменов заключается в том, что пользователи могут исключать посредников.

Однако недостатком данных сервисов DeFi является их ограниченная популярность, поскольку большинство пользователей криптографии использует для торговли своими активами централизованные сервисы (имеющие лучшие интерфейсы, более высокие скорости транзакций и более высокую ликвидность)

Примеры децентрализованных обменов:

IDEX: DEX с обменом токенов в реальном времени.

Bancor: децентрализованная платформа ликвидности.

Atomex: мультивалютный кошелек со встроенным обменом атомных свопов.

Страхование

Когда кто-то использует страховую услугу, поставщик гарантирует компенсацию за различные события (такие как смерть, потеря, повреждение и болезнь) клиенту в обмен на выплату премии.

В пространстве DeFi сервис-хостом часто является само сообщество dApp, которое имеет децентрализованный протокол для предоставления страховых продуктов на основе цепочки блоков.

Например, Etherisc – страховая платформа, построенная на Ethereum, – включает в себя несколько построенных сообществом децентрализованных страховых продуктов (например, защита от ураганов и страхование от задержек рейсов), которые пользователи могут приобрести.

Примеры страховых услуг DeFi:

Etherisc: децентрализованный страховой протокол с использованием решений по передаче рисков, созданных сообществом.

Nexus Mutual: сервис для пользователей для защиты от рисков и ошибок в кодах смарт-контрактов.

VouchForMe: сервис цепочки блоков, где пользователи могут экономить деньги, разделяя риск.

Стейкинг

Сети блокчейнов, использующие согласованный алгоритм Proof-of-Stake (PoS), требуют, чтобы валидаторы ставили часть своих средств на криптовалюту для создания, предложения и голосования по блокам в сети.

В обмен на поддержку сети валидаторы PoS получают вознаграждение за размещение своих цифровых активов.

Чтобы поддержать этот алгоритм консенсуса и обеспечить пассивный доход (аналогично сберегательным счетам в банках), разработчики создали приложения DeFi dApp, в которых можно использовать децентрализованные продукты, такие как пулы ставок и решения Staking-as-a-Service.

Примеры приложений для стейкинга в DeFi:

StakeWithUs: Staking-as-a-Service для протоколов PoS.

Mythos: услуга валидатора для сетей Cosmos и Loom.

Dokia Capital: профессиональная служба институциональных ставок.

Платежные услуги

Децентрализованные платежные услуги обычно являются хорошим выбором для внебанковских сервисов, криптоэнтузиастов и даже финансовых учреждений.

Примеры платежных услуг DeFi:

Whisp: децентрализованное решение для расчета заработной платы с криптооплатой.

Lightning Network: сеть, построенная на основе Bitcoin, с умными контрактами, а также с низкими затратами и быстрыми платежами вне сети.

Сеть запросов: децентрализованная сеть, которая позволяет пользователям запрашивать, проверять и выполнять платежи.

Каковы основные платформы блокчейна для DeFi?

Для работы продуктов DeFi необходим блокчейн. Большинство из них используют платформы, такие как Ethereum и EOS, которые поддерживают как умные контракты, так и dApps.

Тем не менее, Bitcoin также является популярным выбором для разработчиков DeFi, так как Lightning Network – криптовалютное решение для масштабирования на втором уровне, которое поддерживает быстрые и недорогие внеполосные транзакции: позволяет создавать и использовать dApps и умные контракты на платформе.

Ethereum: блокчейн со второй по величине криптовалютой (ETH), а также множеством dApps и миллионами умных контрактов является самой популярной платформой для DeFi, где около 200 проектов построены поверх сети Ethereum.

Bitcoin: с внедрением Lightning Network Bitcoin стал вторым по величине блокчейном DeFi, поддерживающим 24 децентрализованных финансовых приложения.

EOS: платформа смарт-контрактов EOS, основной конкурент Ethereum, уступает Bitcoin как третьему по популярности блокчейну, в котором размещено 21 приложение DeFi.

DeFi: Crypto – это больше, чем просто платежи и «суета»

Благодаря растущей доле рынка DeFi предоставляет пользователям глобальный доступ к традиционным финансовым продуктам без посредников и контроля со стороны централизованного органа (например, поставщика услуг).

Таким образом, DeFi является реальным доказательством того, что криптовалюта – это больше, чем просто цифровой актив, который используется исключительно для облегчения децентрализованных (P2P) платежей или для спекулятивной торговли.

С появлением DeFi технологии блокчейна и криптовалюты, похоже, оттачивают достижение первоначальных целей, сформулированных Сатоши Накамото, создателем Bitcoin, призванного содействовать финансовой инклюзивности, свободе и истинной собственности для всех.

Choose a language